Wochenanalyse: KWS SAAT Aktie – Schluss mit der Unsicherheit!

Der Kurs der Aktie KWS Saat steht am 19.03.2019, 18:33 Uhr an der heimatlichen Börse Xetra bei 296,93 EUR. Der Titel wird der Branche „Landwirtschaftliche Produkte“ zugerechnet.

In einem komplexen Analyseprozess haben Analysten unseres Hauses KWS Saat auf Basis von insgesamt 8 Bewertungskriterien eingeschätzt. Sämtliche Einzelkriterien führen zu einer Einstufung als „Buy“, „Hold“ oder „Sell“. Daraus errechnet sich in der abschließenden Gesamtbetrachtung eine generelle Einstufung der Aktie.

1. Dividende: KWS Saat schüttet gegenüber dem Durchschnitt der Branche Nahrungsmittel auf Basis der aktuellen Kurse eine Dividendenrendite von 1,1 % und somit 1,17 Prozentpunkte weniger als die im Mittel üblichen 2,27 % aus. Der Ertrag ist somit niedriger und führt zur Einstufung „Sell“.

2. Technische Analyse: Vergleicht man den gleitenden Durchschnitt des Schlusskurses der KWS Saat-Aktie der letzten 200 Handelstage (GD200) von 304,62 EUR mit dem aktuellen Kurs (295 EUR), ergibt sich eine Abweichung von -3,16 Prozent. Die Aktie erhält damit eine „Hold“-Bewertung aus charttechnischer Sicht für das GD200. Betrachten wir den gleitenden Durchschnitt des Schlusskurses der letzten 50 Handelstage (GD50). Für diesen (284,36 EUR) liegt der letzte Schlusskurs ebenfalls nahe dem gleitenden Durchschnitt (+3,74 Prozent Abweichung). Die KWS Saat-Aktie wird somit auch auf dieser kurzfristigeren Basis mit einem „Hold“-Rating bedacht. Insgesamt erhält das Unternehmen damit für die einfache Charttechnik ein „Hold“-Rating.

3. Sentiment und Buzz: Wesentliche Veränderungen bei der Stimmungslage oder der Kommunikationsfrequenz lassen präzise Rückschlüsse über das aktuelle Bild einer Aktie in den sozialen Medien zu. Bei KWS Saat konnte in den vergangenen vier Wochen eine Aufhellung des Stimmungsbildes verzeichnet werden. Daher bewerten wir die Aktie herfür mit einem „Buy“. Bei der Kommunikationsfrequenz konnte eine Zunahme registriert werden. D. h. in den letzten Wochen wurde vermehrt über das Unternehmen gesprochen. Insgesamt erhält KWS Saat auf dieser Stufe daher eine „Buy“-Rating.

4. Relative Strength Index: Die technische Analyse betrachtet für Aktien auch das Verhältnis der Aufwärtsbewegungen und der Abwärtsbewegungen eines Kurses im Zeitablauf und zeichnet dies für einen Zeitraum von 7 Tagen im Relative Strength-Index auf. Anhand dieses sogenannten RSI ist die KWS Saat aktuell mit dem Wert 15,38 überverkauft. Daher gilt für dieses Signal die Einstufung „Buy“. Wird die relative Bewegung auf 25 Tage ausgedehnt (RSI25), ergibt sich für die Aktie ein Wert von 33,33. Dies gilt als Signal dafür, dass der Titel als weder überkauft noch -verkauft betrachtet wird. Dementsprechend lautet die Einstufung auf dieser Basis „Hold“. Insgesamt resuliert daraus für die RSI die Einstufung „Buy“.

5. Fundamental: Mit einem Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV) in Höhe von 19,76 ist die Aktie von KWS Saat auf Basis der heutigen Notierungen 23 Prozent niedriger als vergleichbare Unternehmen aus der Branche „Nahrungsmittel“ (25,64) bewertet werden. Diese Kennzahl wiederum signalisiert eine Unterbewertung. Damit entsteht aus der Perspektive der fundamentalen Analyse die Einstufung „Buy“.

6. Branchenvergleich Aktienkurs: KWS Saat erzielte in den vergangenen 12 Monaten eine Performance von -6,21 Prozent. Ähnliche Aktien aus der „Nahrungsmittel“-Branche sind im Durchschnitt um 1,79 Prozent gestiegen, was eine Underperformance von -8 Prozent im Branchenvergleich für KWS Saat bedeutet. Der „Verbrauchsgüter“-Sektor hatte eine mittlere Rendite von 0,51 Prozent im letzten Jahr. KWS Saat lag 6,72 Prozent unter diesem Durchschnittswert. Die Unterperformance sowohl im Branchen- als auch im Sektorvergleich führt zu einem „Sell“-Rating in dieser Kategorie.

7. Analysteneinschätzung: Für die KWS Saat sieht es nach Meinung der Analysten, die in den vergangenen 12 Monaten eine Empfehlung ausgesprochen haben, wie folgt aus: Insgesamt ergibt sich ein „Buy“, da 4 Buc, 1 Hold, 0 Sell-Einstufungen vorliegen. Kürzerfristig ergibt sich dieses Bild: Innerhalb eines Monats liegen 2 Buy, 1 Hold, 0 Sell-Einschätzungen vor. Damit aber ist die Aktie zuletzt mit einem „Buy“ zu bewerten. Interessant ist das Kursziel der Analysten für die KWS Saat. Im Durchschnitt liegt dies in Höhe von 325,5 EUR. Das bedeutet, der Aktienkurs wird sich demnach um 10,34 Prozent entwickeln, da der Kurs zuletzt bei 295 EUR notierte. Dafür gibt es das Rating „Buy“. Die Analysten-Untersuchung führt daher insgesamt zur Einstufung „Buy“.

8. Anleger: Die Stimmungslage in sozialen Netzwerken war in den vergangenen Tagen überwiegend positiv. An sieben Tagen zeigte das Stimmungsbarometer auf grün, negative Diskussionen konnten nicht aufgezeichnet werden. Größtenteils neutral eingestellt waren die Anleger an insgesamt drei Tagen. In den vergangenen ein, zwei Tagen unterhielten sich die Anleger ebenfalls verstärkt über positive Themen in Bezug auf das Unternehmen KWS Saat. Als Resultat bewertet die Redaktion die Aktie mit einem „Buy“. Zusammengefasst ergibt sich dadurch für das Anleger-Sentiment eine „Buy“-Einschätzung.

Damit erhält die KWS Saat-Aktie (insgesamt über alle 8 bewerteten Faktoren betrachtet) ein „Hold“-Rating.