Wochenanalyse: Infineon Technologies Aktie – Sind Sie dafür gewappnet?

Die vorliegende Analyse beschäftigt sich mit der Aktie Infineon, die im Segment „Halbleiter“ geführt wird. Die Aktie notiert im Handel am 04.12.2020, 03:51 Uhr, an ihrer Heimatbörse Xetra mit 29.035 EUR.

Um diesen Kurs zu bewerten, haben wir Infineon einem mehrstufigen Analyseprozess unterzogen. Daraus resultieren Einschätzungen danach, ob Infineon jeweils als „Buy“, „Hold“ bzw. „Sell“ zu klassifizieren ist. Eine abschließende Konsolidierung dieser Einschätzungen ergibt die Gesamtbewertung.

1. Sentiment und Buzz: Einen wichtigen Beitrag zur Einschätzung einer Aktie liefert auch längerfristige Betrachtung der Kommunikation im Internet. Dabei haben wir für die Bewertung sowohl das Kriterium der Diskussionsintensität, also der Häufigkeit der Meldungen sowie die Rate der Stimmungsänderung betrachtet. Infineon zeigte bei dieser Analyse interessante Ausprägungen. Die Diskussionsintensität ist durchschnittlich, da eine normale Aktivität zu sehen ist. Daraus ergibt sich eine „Hold“-Einschätzung. Die Rate der Stimmungsänderung blieb gering, es ließen sich kaum Änderungen identifizieren. Daraus leitet die Redaktion wiederum eine „Hold“-Bewertung ab. Unter dem Strich ergibt sich daher eine „Hold“-Einstufung.

2. Fundamental: Das Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV) ist eine wichtige Kennzahl zur Beurteilung der Ertragskraft und -entwicklung eines Unternehmens im Vergleich zu einem oder mehreren anderen. Bei Infineon beträgt das aktuelle KGV 108,74. Vergleichbare Unternehmen aus der Branche „Halbleiter- und Halbleiterausrüstung“ haben im Durchschnitt ein KGV von 33,79. Infineon ist aus fundamentalen Gesichtspunkten damit Stand heute überbewertet. Die Aktie erhält von der Redaktion in dieser Kategorie daher eine „Sell“-Einschätzung.

3. Relative Strength Index: Auf Basis des Relative Strength-Index ist die Aktie der Infineon ein Hold-Titel. Der Index misst die Auf- und Abwärtsbewegungen verschiedener Zeiträume (RSI7 für sieben Tage, RSI25 für 25 Tage) und ordnet diesen eine Kennziffer zwischen 0 und 100 zu. Für die Infineon-Aktie ergibt sich ein Wert für den RSI7 von 22,14, was eine „Buy“-Empfehlung nach sich zieht, sowie ein Wert für den RSI25 von 24,58, der für diesen Zeitraum eine „Buy“-Einstufung bedingt. Daraus resultiert das Gesamtranking „Buy“ auf der Ebene des Relative Strength Indikators.

4. Branchenvergleich Aktienkurs: Infineon erzielte in den vergangenen 12 Monaten eine Performance von 53,4 Prozent. Ähnliche Aktien aus der „Halbleiter- und Halbleiterausrüstung“-Branche sind im Durchschnitt um 28,66 Prozent gestiegen, was eine Outperformance von +24,74 Prozent im Branchenvergleich für Infineon bedeutet. Der „Informationstechnologie“-Sektor hatte eine mittlere Rendite von 18,93 Prozent im letzten Jahr. Infineon lag 34,47 Prozent über diesem Durchschnittswert. Die Überperformance in beiden Bereichen führt zu einem „Buy“-Rating in dieser Kategorie.

5. Dividende: Die Dividendenrendite misst das Verhältnis zwischen der Dividende und dem aktuellen Aktienkurs und wird üblicherweise in Prozent angegeben. Die aktuelle Dividendenrendite für Infineon beträgt bezogen auf das Kursniveau 0,76 Prozent und liegt mit 0,54 Prozent nur leicht unter dem Mittelwert (1,3) für diese Aktie. Infineon bekommt für diese Dividendenpolitik von unseren Analysten deshalb eine „Hold“-Bewertung.

6. Anleger: Ein Blick auf die Diskussion in Social Media zeigt folgendes Bild: Die Marktteilnehmer waren in den letzten Tagen grundsätzlich überwiegend positiv eingestellt gegenüber Infineon. Es gab insgesamt 11 positive und zwei negative Tage. An einem Tag gab es keine eindeutige Richtung. Die neuesten Nachrichten der vergangenen ein bis zwei Tage über das Unternehmen sind ebenfalls hauptsächlich positiv. Auf der Basis unserer Stimmungsanalyse erhält Infineon daher eine „Buy“-Einschätzung. Weitere Auswertungsmodelle haben acht Handelssignale für Infineon identifiziert. Bezogen auf dieses Kriterium liegt daher eine „Hold“ Bewertung vor. Insgesamt erhält Infineon von der Redaktion für die Anlegerstimmung ein „Buy“-Rating.

7. Technische Analyse: Der gleitende Durchschnittskurs der Infineon beläuft sich mittlerweile auf 21,23 EUR. Die Aktie selbst hat einen Kurs von 29.035 EUR erreicht. Die Distanz zum GD200 beträgt somit +36,76 Prozent und führt zur Bewertung „Buy“. Demgegenüber hat der GD50 für die vergangenen 50 Tage derzeit einen Stand von 26,51 EUR. Somit ist die Aktie mit +9,52 Prozent Abstand aus dieser Sicht ein „Buy“. Damit vergeben wir die Gesamtnote „Buy“.

Damit erhält die Infineon-Aktie (insgesamt über alle 7 bewerteten Faktoren betrachtet) ein „Hold“-Rating.