DWS Group-Aktie: Kann das wirklich gut gehen?

Der DWS &-Kurs wird am 10.02.2024, 19:59 Uhr an der Heimatbörse Xetra mit 36.4 EUR festgestellt. Das Papier gehört zum Segment „Asset Management & Custody Banken“.

In einem komplexen Analyseprozess haben Analysten unseres Hauses Dws & auf Basis von insgesamt 8 Bewertungskriterien eingeschätzt. Sämtliche Einzelkriterien führen zu einer Einstufung als „Buy“, „Hold“ oder „Sell“. Daraus errechnet sich in der abschließenden Gesamtbetrachtung eine generelle Einstufung der Aktie.

1. Sentiment und Buzz: Einen wichtigen Beitrag zur Einschätzung einer Aktie liefert auch längerfristige Betrachtung der Kommunikation im Internet. Dabei haben wir für die Bewertung sowohl das Kriterium der Diskussionsintensität, also der Häufigkeit der Meldungen sowie die Rate der Stimmungsänderung betrachtet. Dws & zeigte bei dieser Analyse interessante Ausprägungen. Die Diskussionsintensität ändert sich stark, da eine erhöhte Aktivität zu sehen ist. Daraus ergibt sich eine „Buy“-Einschätzung. Die Rate der Stimmungsänderung weist eine Veränderung zum Positiven auf. Daraus leitet die Redaktion wiederum eine „Buy“-Bewertung ab. Unter dem Strich ergibt sich daher eine „Buy“-Einstufung.

2. Fundamental: Das KGV (Kurs-Gewinn-Verhältnis) beträgt aktuell 9,16 und liegt mit 96 Prozent unter dem Branchendurchschnitt (Branche: Kapitalmärkte) von 259,24. Die Aktie ist damit aus heutiger Sicht unterbewertet. Deshalb erhält Dws & auf dieser Stufe eine „Buy“-Bewertung.

3. Relative Strength Index: Ein bekanntes Mittel aus der technischen Analyse um einzuschätzen, ob ein Titel aktuell „überkauft“ oder „überverkauft“ ist, stellt der Relative Strength Index (RSI) dar. Dieser setzt Kursbewegungen über die Zeit in Relation. Wir betrachten den RSI auf 7- und auf 25-Tage-Basis für Dws &. Beginnen wir mit dem 7-Tage-RSI, welcher aktuell 30,56 Punkte beträgt. Das bedeutet, dass Dws & momentan weder überkauft noch -verkauft ist. Die Aktie wird somit als „Hold“ eingestuft. Wie sieht es beim 25-Tage-RSI aus? Dws & ist auch auf 25-Tage-Basis weder überkauft noch -verkauft (Wert: 54,34). Deswegen bekommt die Aktie für den RSI25 ebenfalls eine „Hold“-Bewertung. Dws & wird damit unterm Strich mit „Hold“ für diesen Punkt unserer Analyse bewertet.

4. Anleger: Die Anleger-Stimmung bei Dws & in den Diskussionsforen und Meinungsspalten der sozialen Medien ist insgesamt besonders positiv. Dies zeigt sich in den Äußerungen und Meinungen der vergangenen beiden Wochen, die wir für Sie ausgewertet haben, um einen weiteren Bewertungsfaktor für die Aktie zu gewinnen. Dabei zeigte sich, dass in den vergangenen Tagen insbesondere positive Themen bei den Diskussionen im Mittelpunkt standen, womit der Titel insgesamt die Einschätzung „Buy“ erhält. Schließlich haben diese Form der Analyse um konkret berechenbare Handelssignale aus den sozialen Medien angereichert. Dabei zeigten sich 2 Sell- und 5 Buy-Signale. Aus diesem Bild wiederum lässt sich auf dieser Stufe eine „Buy“ Empfehlung ableiten. Damit errechnet sich unserer Einschätzung nach zum Punkt Anleger-Stimmung insgesamt ein „Buy“.

5. Technische Analyse: Der Durchschnitt des Schlusskurses der Dws &-Aktie für die letzten 200 Handelstage liegt aktuell bei 37,43 EUR. Der letzte Schlusskurs (36,4 EUR) weicht somit -2,75 Prozent ab, was einer „Hold“-Bewertung aus charttechnischer Sicht entspricht. Schauen wir auf den Durchschnitt aus den letzten 50 Handelstagen. Für diesen (36,04 EUR) liegt der letzte Schlusskurs ebenfalls nahe dem gleitenden Durchschnitt (+1 Prozent Abweichung). Die Dws &-Aktie wird somit auch auf dieser kurzfristigeren Basis mit einem „Hold“-Rating bedacht. Unterm Strich erhält erhält die Dws &-Aktie damit für die einfache Charttechnik ein „Hold“-Rating.

6. Dividende: Die Dividendenrendite beträgt bezogen auf das aktuelle Kursniveau 5,58 Prozent und liegt damit 0,52 Prozent nur leicht über dem Branchendurchschnitt (Branche: Kapitalmärkte, 5,06). Die Dws &-Aktie bekommt von der Redaktion für diese Dividendenpolitik deshalb eine „Hold“-Bewertung. Bei der Dividendenrendite wird die Dividende mit dem aktuellen Aktienkurs in Zusammenhang gesetzt.

7. Branchenvergleich Aktienkurs: Die Aktie hat im vergangenen Jahr eine Rendite von 3,54 Prozent erzielt. Im Vergleich zu Aktien aus dem gleichen Sektor („Finanzen“) liegt Dws & damit 591,93 Prozent unter dem Durchschnitt (595,47 Prozent). Die mittlere jährliche Rendite für Wertpapiere aus der gleichen Branche „Kapitalmärkte“ beträgt 851,28 Prozent. Dws & liegt aktuell 847,74 Prozent unter diesem Wert. Aufgrund der Unterperformance bewerten wir die Aktie auf dieser Stufe insgesamt mit einem „Sell“.

8. Analysteneinschätzung: In den letzten zwölf Monaten wurden insgesamt 8 Analystenbewertungen für die Dws &-Aktie abgegeben. Davon waren 6 Bewertungen „Buy“, 2 „Hold“ und 0 „Sell“. Zusammengefasst ergibt sich daraus ein „Buy“-Rating für die Dws &-Aktie. Aus dem letzten Monat liegen keine Analystenupdates zu Dws & vor. Im Rahmen der von den Analysten durchgeführten Ratings ergab sich ein durchschnittliches Kursziel von 41,88 EUR. Das Wertpapier hat damit ein Aufwärtspotential von 15,04 Prozent, legt man den letzten Schlusskurs (36,4 EUR) zugrunde. Daraus leitet sich eine „Buy“-Empfehlung ab. Unterm Strich erhält Dws & somit ein „Buy“-Rating für diesen Punkt der Analyse.

Damit erhält die Dws &-Aktie (insgesamt über alle 8 bewerteten Faktoren betrachtet) ein „Hold“-Rating.